公有雲競合分析,快速成長且大者恆大的寡佔市場
公有雲的成長速度仍快,競爭格局則呈現大者恆大的現象。
整體雲端的資本支出在 2021 年預計將明顯回升。
趨勢領航,聚焦投資與提供洞見
公有雲的成長速度仍快,競爭格局則呈現大者恆大的現象。
整體雲端的資本支出在 2021 年預計將明顯回升。
資料中心業務上半年受惠疫情加持,企業加速擴張雲端需求使相關零組件的成長性優於預期,但下半年隨著市場進入庫存調整,整個行業也出現比較明顯的結構改變
雲端的庫存調整開始,但幅度比預期的小。
我們透過雲端大廠的預估資本支出、法說會說法,並與晶片大廠的財務數字和看法相互對照,試圖拼湊出 Data Center 的產業趨勢。
利用視覺化的模板,建立長期可紀錄的研究框架,希望我們都能從中,取得更多投資上的想法。
雲端大廠下調 2020 的資本支出,而晶片廠的影響則呈現分歧。
長期雲端仍在趨勢上,但要小心下半年可能的庫存調整。
從最近幾家美國晶片廠公布的財報來看,拉動半導體成長的另一重要需求 — Data Center (資料中心) 相關的業務需求強勁。
我們將 SaaS廠商分成三個面向: 服務企業的 2B(to business)、服務消費者的 2C(to customer)、套裝軟體,三者來分析。其中 2B又可以依照客製化程度,將公司分成通用型與垂直型。
快速結論:資本支出在減少